Una investigación del Subcomité Permanente de Investigaciones del Senado de Estados Unidos, recogida por el Wall Street Journal, ha determinado que el 84% de más de 800 monederos cripto sancionados por sus vínculos con Irán operaban casi en exclusiva con el stablecoin USDT de Tether. El hallazgo renueva el escrutinio sobre el mayor emisor de stablecoins del mundo justo cuando Washington endurece su control regulatorio sobre el sector.
El informe del subcomité calcula que el Banco Central de Irán acumuló al menos 507 millones de dólares en USDT, y describe flujos que llegan hasta intermediarios como Hezbolá. El senador demócrata Richard Blumenthal, de Connecticut, principal representante de la minoría en el panel, remitió una carta a Tether en junio exigiendo documentación sobre el papel de USDT en las redes de banca en la sombra de Irán y Rusia.
Tether respondió a las conclusiones detallando su propio historial de cumplimiento. La compañía afirma haber contribuido a congelar aproximadamente 550 millones de dólares en USDT vinculados al banco central iraní y a redes sancionadas desde comienzos de año, entre ellos más de 344 millones de dólares congelados en abril en dos direcciones de Tron asociadas al Banco Central de Irán, y algo más de 130 millones de dólares congelados en julio en otros cuatro monederos de Tron, esta última actuación coordinada con el Departamento del Tesoro de Estados Unidos.
A lo largo de su historia, Tether afirma haber congelado más de 4.900 millones de dólares en activos y haber colaborado en más de 2.900 investigaciones en todo el mundo, más de 1.600 de ellas en Estados Unidos, trabajando con más de 340 agencias en 67 países.
Ardoino defiende la transparencia de las blockchains públicas
El consejero delegado de Tether, Paolo Ardoino, defendió la trazabilidad de las transacciones en blockchain como una herramienta para las fuerzas del orden. "Las blockchains públicas dan a las autoridades una visibilidad sobre los movimientos de fondos que simplemente no existe con el efectivo, y Tether puede actuar en cuanto las fuerzas de seguridad aportan información creíble", declaró Ardoino.
El escrutinio llega en un momento en que la circulación de USDT supera los 180.000 millones de dólares y Tether declaró más de 13.000 millones de dólares de beneficios en 2024. Chainalysis ha estimado que las stablecoins representaron el 63% de los volúmenes ilícitos en cadena en 2024, una cifra que explica por qué los investigadores de sanciones vuelven una y otra vez a los tokens referenciados al dólar antes que a otros criptoactivos.
El marco regulatorio también ha cambiado. La GENIUS Act, promulgada en julio de 2025, obliga a los emisores de stablecoins que operan en Estados Unidos a poder congelar tokens a petición de las autoridades. Tether ha lanzado desde entonces USAT, una stablecoin para el mercado estadounidense emitida a través de Anchorage Digital Bank, que la compañía asegura que se ajusta al nuevo marco federal.
Para los reguladores y exchanges europeos que vigilan el cumplimiento de MiCA, las conclusiones del Senado añaden un dato más al debate en curso sobre cómo se utilizan las stablecoins referenciadas al dólar para canalizar fondos sancionados, y sobre la rapidez con la que los emisores pueden actuar una vez detectados.
